8ème Séminaire Parisien de Validation des Modèles financiers
15/12/2011
Venue:
Institut Louis Bachelier, Palais Brongniart, 28 Place de la Bourse, 75002 Paris
Avec deux présentations de :
Nizar Touzi(Ecole Polytechnique)
Bounds on derivatives prices given marginals: an optimal transportation problem
and
Jean-Marc Eber(Lexifi)
Financial Contract Descriptions: What Finance should learn from Computer Science and why it should do so ?
Le contexte
La directive promulguée en juillet 2009 par le comité de Bâle, demande aux établissements bancaires de quantifier et provisionner le «risque de modélisation». En apparence, il s'agit simplement de parfaire la quantification des risques bancaires, ajoutant le risque de modélisation aux autres risques bien connus: les risques de marché et les risques spécifiques. En fait, mesurer le risque de modélisation est bien plus complexe, car l'aléa (le risque d'utiliser un modèle erroné) est beaucoup plus difficile à caractériser. Bien que le concept de "risque de modèle" soit intuitif, la mise en oeuvre de cette directive présente de nombreux défis, théoriques aussi bien que pratiques.
***
Deadline for registration 12/12/2011
***
La participation au séminaire est gratuite et ouverte à tous sur inscription préalable, dans la mesure des places disponibles.
Pour vous inscrire: envoyez votre nom, prénom, affiliation professionnelle et vos coordonnées (e-mail, téléphone) par e-mail à ModelValidation@zeliade.comavant la date limite.
Institut Louis Bachelier, Palais Brongniart, 28 Place de la Bourse, 75002 Paris
Avec deux présentations de :
Nizar Touzi(Ecole Polytechnique)
Bounds on derivatives prices given marginals: an optimal transportation problem
and
Jean-Marc Eber(Lexifi)
Financial Contract Descriptions: What Finance should learn from Computer Science and why it should do so ?
Le contexte
La directive promulguée en juillet 2009 par le comité de Bâle, demande aux établissements bancaires de quantifier et provisionner le «risque de modélisation». En apparence, il s'agit simplement de parfaire la quantification des risques bancaires, ajoutant le risque de modélisation aux autres risques bien connus: les risques de marché et les risques spécifiques. En fait, mesurer le risque de modélisation est bien plus complexe, car l'aléa (le risque d'utiliser un modèle erroné) est beaucoup plus difficile à caractériser. Bien que le concept de "risque de modèle" soit intuitif, la mise en oeuvre de cette directive présente de nombreux défis, théoriques aussi bien que pratiques.
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Deadline for registration 12/12/2011
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La participation au séminaire est gratuite et ouverte à tous sur inscription préalable, dans la mesure des places disponibles.
Pour vous inscrire: envoyez votre nom, prénom, affiliation professionnelle et vos coordonnées (e-mail, téléphone) par e-mail à ModelValidation@zeliade.comavant la date limite.